深圳光博会三展联动“算力生意”：新品扎堆、订单爆满、产能加速

继走进天齐锂业、融捷股份、小米集团等知名上市公司之后，由21世纪经济报道、越声理财、投资传媒联合发起的“寻找中国龙”调研行再次启程来到深圳光博会，了解光电行业头部上市公司的一线情况。
近年来，受益于AI算力集群的爆发式增长，资本追捧光通信板块相关上市公司。本届深圳光博会吸引了超过4000家光电企业，集中展出从新型光纤、高速光模块、NPO/CPO光引擎到核心制造设备的全产业链技术迭代新品，成为观察AI光互连技术路线落地进程的重要窗口。
如果说去年光博会的关键词还是800G放量，今年各家展台争夺的焦点已经转向1.6T及更高带宽。
近年来，随着AI大模型训练、大规模推理及智能体应用快速落地，算力带宽需求呈指数级增长，超大规模算力集群互联压力激增，推动800G、1.6T、3.2T高速光模块技术持续迭代。
“传统数据通信以铜为介质，但当速率达到800G及以上，铜线在信号完整性、机械尺寸、布线密度和运维上都会遇到明显瓶颈。”业内人士表示，光通信在这些方面具有天然优势，“光进铜退”已经成为行业趋势。
当前光模块技术演进分为两条主线：一条是可插拔方案持续迭代，由1.6T向3.2T升级；另一条是行业追求降功耗、提集成度，英伟达推动CPO（共封装光学）从技术验证走向产业化。而在产业落地路径上，NPO（近封装光学）被部分业内人士视作短期确定性更高的过渡方案。